Data & AI Due Diligence

Die Data & AI Due Diligence bewertet die Substanz der daten- und KI-getriebenen Wertschöpfung eines Targets. Im Fokus stehen die Werthaltigkeit der Datenassets, der Reifegrad der KI-Readiness, die Qualität von Algorithmen-IP, ML-Modellen und Data Pipelines sowie die Effektivität der Daten-Governance einschließlich EU-AI-Act-Compliance. Das Ergebnis ist eine belastbare Einordnung des Monetarisierungspotenzials und der Skalierbarkeit von KI-Use-Cases – als fundierte Grundlage für die Businessplan-Validierung.

Kontext und Relevanz

Daten und KI sind zunehmend strukturelle Werttreiber digitaler Geschäftsmodelle – insbesondere bei technologieorientierten Targets. Die Frage, ob Datenassets werthaltig sind, die Organisation technologisch KI-ready ist und Algorithmen-IP sowie ML-Modelle langfristige Wettbewerbsvorteile schaffen können, ist für Investoren nicht mehr nachgelagert, sondern Teil der Kernbewertung. Gleichzeitig erhöhen regulatorische Anforderungen, insbesondere EU-AI-Act-Konformität und DSGVO-Compliance, den Bedarf an einem strukturierten Data-Governance-Assessment. Auf Basis eines klar definierten Frameworks bewertet FOSTEC & Company Wert, Risiken und Skalierbarkeit von Datengrundlagen, Modellen, Pipelines sowie Governance und Compliance (Abbildung 1: Framework zur Analyse von Wert, Risiken und Skalierbarkeit der Data & AI Due Diligence).

Unser Ansatz

Der Analyseansatz ist modular aufgebaut und auf Investment-Relevanz ausgerichtet. Er umfasst vier Kernmodule:

1. Data Asset Valuation
   • Bewertung von Qualität, Granularität und Aktualität des Dateninventars
   • Überprüfung möglicher Bias- und Rechtsrisiken hinsichtlich Eigentum, Lizenzen und Nutzungsrechten
   • Bewertung von Wachstumspotenzial und Monetarisierungspfaden, etwa durch Data Products, Insights-Services oder Embedded Analytics

2. AI Readiness Score
   • Analyse und Bewertung der KI-Strategie und des MLOps-Gesamtprozesses
   • Bewertung von Rollen, Verantwortlichkeiten und Entscheidungswegen
   • Einschätzung von Tech-Enablement (Datenzugang, Tooling, Kosten/Skalierung), Skill-Gaps und digitalem Reifegrad der Organisation

3. Algorithm IP Assessment
   • Bewertung von Substanz, Verteidigbarkeit und Nachhaltigkeit der Algorithmen-IP
   • Analyse des Modellportfolios nach Reifegrad, Performance und Robustheit
   • Risikoanalyse zu IP-Stellung, Abhängigkeiten von Third-Party- und Foundation-Modellen, Lizenzbedingungen und Replizierbarkeit

4. Data Governance Gap Analysis
   • Bewertung der internen Daten- und Governance-Infrastruktur einschließlich Policies, Rollenverteilung, Katalogisierung, Zugriffskontrollen und Audit-Fähigkeit
   • Analyse regulatorischer Anforderungen entlang EU-AI-Act-Einstufung, Dokumentations- und Transparenzpflichten sowie menschlicher Aufsichtspflichten
   • Prüfung rechtlicher Compliance-Aspekte, insbesondere DSGVO-Konformität und Urheberrechtsanforderungen.

Abbildung 1: Framework zur Analyse von Wert, Risiken & Sichtbarkeit von Data & AI Due Diligence

Ergebnisse und Wirkung

Mandanten erhalten eine datengestützte, differenzierte Bewertung der KI- und Datenarchitektur des Targets: Monetarisierungspotenziale werden quantifiziert, die Skalierbarkeit von KI-Use-Cases eingeschätzt und regulatorische Risiken strukturiert bewertet. Die Analyse liefert eine klare Einordnung, ob Datenassets und Algorithmen-IP als nachhaltige Wettbewerbsvorteile tragen – und identifiziert Handlungsfelder, die für den Investment Case und die Post-Merger-Integration relevant sind.

Für PE-Investoren wird die Data & AI Due Diligence damit zu einem zentralen Prüfmodul, das die technologische Substanz eines Targets jenseits klassischer Finanzkennzahlen bewertet. Während die IT & Technology Due Diligence Cloud-Architektur, Systemstabilität und Technical Debt analysiert, fokussiert die Data & AI Due Diligence auf die inhaltliche Qualität und strategische Tragfähigkeit der Daten- und KI-Assets.

Einordnung im Leistungsportfolio

Das Leistungsportfolio an Due Diligence Services beinhaltet Leistungen von unterschiedlichem Umfang und Fokus. FOSTEC & Company bietet 360-Grad Due Diligence Services zur Analyse aller Geschäftsaspekte an:

• Commercial Due Diligence
• Digital & E-Business Model Due Diligence
• Technology, Data & AI Due Diligence
• Organization & Talent Due Diligence
• Merger & Acquisition (M&A) Advisory
• Value Creation & Exit Readiness
• Carve-out & Post-Merger Integration

Erfahren Sie in einem persönlichen Erstgespräch, wie FOSTEC & Company die daten- und KI-basierte Wertschöpfung eines Targets belastbar einordnet – kontaktieren Sie uns.